СУЧАСНИЙ СТАН ТА ВИКЛИКИ КОРПОРАТИВНИХ ІНВЕСТИЦІЙНИХ РИЗИКІВ

Анотація

Корпоративне інвестиційне прийняття рішень зазнає фундаментальної трансформації, оскільки традиційні моделі ризику не враховують складних глобальних викликів сьогодення. У статті досліджується, як фактори ESG (екологічні, соціальні та управлінські) стали критично важливими детермінантами успіху інвестицій в епоху геополітичної нестабільності, технологічних змін та кліматичного переходу. На основі детального аналізу масштабних інвестиційних невдач, включаючи крах WeWork через проблеми корпоративного управління та енергетичні компанії, що стикнулися із замороженими активами, ми демонструємо, як ризики ESG безпосередньо руйнують акціонерну вартість. Наше дослідження визначає специфічні для галузей ризики: енергетичні компанії стикаються з перехідними ризиками, виробники – з уразливостями ланцюгів поставок, а технологічні компанії – з проблемами управління даними. Результати показують, що інтеграція ESG забезпечує не лише пом'якшення ризиків, а й конкурентну перевагу, даючи компаніям змогу адаптуватися до регуляторних змін, підвищувати операційну стійкість та отримувати доступ до сталого фінансування. Ми пропонуємо комплексну рамку для впровадження факторів ESG у всі інвестиційні процеси, поєднуючи кількісне моделювання з якісною оцінкою. Цей підхід дає змогу інвесторам краще оцінювати раніше зовнішні ризики та виявляти нові можливості в умовах зеленого переходу. Зроблено висновок, що комплексна інтеграція ESG більше не є опціональною, а essentіальною для довгострокового створення вартості, вимагаючи оновлення систем управління ризиками, спеціалізованої експертизи та культурної трансформації усередині організацій. У міру посилення глобальних регуляцій у сфері сталого розвитку та еволюції очікувань стейкхолдерів компанії, які проактивно впроваджують інвестиційні стратегії, ураховують ESG, отримають стійкі конкурентні переваги на дедалі більш прозорих ринках.